山海关守军教官元震(赵文卓 饰)为报家仇，杀了日自己逃到了天津，被日本特务追杀，女大学生程小妍(蔡娴静 饰)脱手相助，使他逃避了追捕。元震当了警员，并找到妻弟孙有德(陈昊 饰)。孙有德建设脚行，深受商会会长曹三泰的凌辱盘剥。曹三泰又对元震下了杀手，程小妍和孙有德拼死将元震救下，并为之输血将他救活。元震与程小妍、孙有德的友谊更深了。此时孙有德徐徐漏出贪心的欲望，漆黑扩张势力，徐徐饱满了羽翼。七七事情后日自己占领了天津，孙有德乘机对曹三泰暗下杀手，争取了商会会长职务。孙有德建设天津内河航运公会，为日军运输军器，成了汉奸。元震调到法租界巡捕房，清查了孙有德的罪行，将孙抓捕归案。元震使用正当身份，在报纸上果真揭破孙有德的罪行，孙成了过街的老鼠人人喊打。日本投降后，元震带警队捉住准备逃跑的孙有德。天津法院将罪大恶极的孙有德判正法刑，万众欢悦。