雷启明(吴樾 饰)留朱勇在途中匿伏，他只身来到王爷庙，看到佛像手上特殊的夹烟姿势，知道对方是“血狐狸”的人，于是说出切口，拿到切口中提到的“熊胆”，还出示了“乐成成仁”剑；殉啤把辍钱孝义(李恢复 饰)的王同隐身在佛像后，让雷启明出示台湾方面的“委任状”。雷启明对“委任状”并不知情。他情急智生，以对方不肯现身为由脱身脱离。　　回郑海(那志东 饰)家的路上，雷启明和朱勇看到了刚刚进山的张为农(柳小海 饰)和唐七。雷启明认出对方中的一人正是“狼”。他们追随张唐来到郑海家，以问路为由和张为农攀谈起来。雷启明用中指和无名指夹香烟的姿势吸引起张为农注重，随即说出切口。雷启明取出刚从王爷庙拿到的“熊胆”，冒充“血狐狸”钱孝义。　　　　张为农将雷启明认作是“血狐狸”钱孝义。雷启明以时势主要为捏词让张唐到后山的庙中期待，随后紧迫安排警力和民兵前往抓捕。战斗中，雷启明生擒了张为农，并从他身上搜出了台湾方面给“血狐狸”的“委任状”。唐七则在战斗中逃走。　　　　周围山的情形突然爆发重大转变，扮作朱老爹的“血狐狸”决订婚自出马。他以约“狼”晤面为由，引雷启明在山路上晤面。“血狐狸”依附朱老爹的身份掩护，认出雷启明是假扮的“狼”。他派朱大顺抓来郑海，告诉对方家中的“张为农”着实是共产党卧底，并下令他除掉雷启明。　　　　郑海遵照“血狐狸”的战略，约雷启明于越日中午到王爷庙相见。雷启明预感应在王爷庙会有一场战斗，遂派申习东下山通知石玉向导公安战士和民兵赶往王爷庙提前匿伏。　　　　申习东下山途中被漆黑监视的特务王同追上，仓促间失足跌落山崖。　　　　郑；殉啤把辍备谋淞宋蠲娴氖奔，将雷启明、朱勇，连同叶兰香(姜宏波 饰)，引入了土匪的匿伏圈。已经爱上雷启明的叶兰香冒生命危险掩护雷启明和朱勇突围。枪战中，郑海失手击中叶兰香。见到深爱的女人死去，悲哀欲绝的郑？棺陨。　　　　驻扎在山中的公安战士联合民兵追剿郑海残部。战斗中，石玉堵住了正要逃往重庆的“血狐狸”。民兵连长张新赶到，不过他漆黑资助“血狐狸”杀死了石玉。原来，张新就是潜藏在周围山的“四骑士”之一“蝙蝠”。　　　　朱大顺被捕后才知道自己的亲爹被“血狐狸”派人谋害，他交接山里还潜藏着“蝙蝠”。